Az értékpapír kereskedők tevékenységének prudenciális felügyelete, prudenciális felügyelet, mint
Prudenciális felügyelet, mint kockázatkezelési rendszer
Prudenciális felügyelet - egy olyan rendszer ellenőrzési eljárások a Nemzeti Bizottság Értékpapír és Tőzsde (NKTSBFR) betartása a pénzügyi intézmény, például egy értékpapír-kereskedő, a prudenciális mutatók, csökkenti a késedelmi kötelezettségeik az ügyfeleknek.
A prudenciális felügyelet rendszerének kialakítása során az Orosz Föderáció Országos Értékpapírfelügyeleti Bizottsága fokozatosan elmozdítja a felügyeleti folyamat összpontosítását annak ellenőrzésére, hogy a pénzügyi intézmény megfelel-e a vállalat belső kockázatkezelési rendszerének értékelésére vonatkozó részletes követelményeknek és szabályoknak. E célból az intézmény bevezeti a kockázatkezelés belső modelljeit, amelyeket a megállapított elvek és a prudenciális előírások szerint építettek be. Ez csökkenti a rendszerszintű kockázatot, amikor a standardot alkalmazza valamennyi pénzügyi intézmény esetében, pontosabban figyelembe véve a tőzsdén lévő egyes szakmai résztvevők kockázati profilját.
A prudenciális felügyelet célja a felügyeleti célok működésében felmerülő problémák korai figyelmeztetése, és arra ösztönözni, hogy rendszeresen értékelje saját tőkéjének és saját kockázatainak megfelelőségét.
A fő cél a prudenciális felügyelet végrehajtásának biztosítása érdekében egy egységes állami politika, a befektetők védelme vagyon, és ennek következtében megnövekedett befektetői bizalom a tőzsdei Ukrajna, a megelőzés a fellépő fizetésképtelenség szakmai résztvevők a tőzsde miatt alkalmazása megfelelő intézkedéseket:
- Kockázatértékelési rendszer kialakítása a tőzsdei szakmai résztvevők tevékenységében és irányításában;
- A belső ellenőrzés szervezetének és lebonyolításának (ellenőrzés) sajátosságainak meghatározása;
- A tőzsdei szakmai résztvevők fizetőképességének, likviditásának és jövedelmezőségének ellenőrzése;
- A teljes piac egészének stabilitása és megbízhatósága érdekében megakadályozzák a tőkepiaci rendszerszintű kockázatok előfordulását.
Ezek a dokumentumok információs magyarázattal rendelkeznek, és nem jogszabályi szinten rögzített követelmények. Ezenkívül, figyelembe véve a Bázeli Bankfelügyeleti Bizottság megközelítését, minden nemzeti felügyeleti hatóságnak kidolgoznia kell a Basel II-re épülő prudenciális felügyeleti követelményekre való áttérésre vonatkozó saját ütemtervét (a Ch. C. megfelelő eljárásai). Az ilyen átmenet bevezethető a megfelelő változások piaci készenléti szintjének előzetes értékelésével.
Így a bevezetése prudenciális felügyelet az ukrán tőzsde figyelembe veszik az európai tapasztalatok és a különböző megközelítések és szabályok a prudenciális felügyelet értékpapír-kereskedelem és letéti tevékenységeit és az intézményi befektetők vagyonát.
- A befektetők jogainak védelme;
- A tőzsdei szakmai résztvevők tevékenységében felmerülő kockázatok korlátozása (csökkentése);
- Az értékpapírpiac működésének stabilitásának biztosítása.
NKTSBFR biztosítaniuk kell a szabályozási követelményeknek, és biztosítják, hogy a befektetők megfelelő tájékoztatást az állapotáról és tevékenységének szakmai tőzsdei szereplők, hogy tisztában van a kockázatokkal kapcsolatban felmerülő, és megérteni a felelősséget a kiválasztási egy értékpapír-kereskedő.
A felügyelet tárgyát képező tárgy - kockázati kereskedő - kockázati szintjének meghatározása és jellemzése - az ilyen indikátorcsoportokat használják:
• A tőkemegfelelési ráta, ami meghatározza a pénzügyi életképességét egy ilyen téma egy ideig fenntartani a normális működését kizárólag saját (szabályozó tőkemegfelelés a szabályozói tőke, megfelelőségét az alapvető tőke, tőkeáttétel aránya (LR)
• Az értékpapír kereskedők kötelezettségei teljesítésének biztosításához kapcsolódó likviditási normák (értékpapír kereskedők esetében csak egy mutatót állapítanak meg - az abszolút likviditási arány)
• színvonalú teljesítményt, amelyek meghatározott korlátozása érdekében az arány a teljes összeg a szerződés által aláírt értékpapír-kereskedő, de nem fejeződött be a kiszámítás időpontját (nyitott pozíció), hogy a tőke értékpapír-kereskedő, attól függően, hogy milyen típusú szakmai tevékenységet a tőzsdén (ilyen szabványok kötszerek kapcsolódó számviteli és nem anyagi).
Az értékpapír kereskedelem prudenciális mutatóinak kiszámítását az értékpapír kereskedők - nem banki pénzügyi intézmények végzik.
A szabályozói tőke az értékpapír kereskedők tevékenységének egyik legfontosabb mutatója, amelynek fő célja a kereskedők által a tevékenységük során felmerülő különböző kockázatok negatív következményeinek fedezése, valamint a pénzügyi stabilitás és a stabil működés biztosítása. A banki kockázatok a piacgazdaságban végrehajtott értékpapír-tranzakciók sajátosságaiból fakadnak, és ez azt jelenti, hogy a vártnál kevesebb jövedelem keletkezik, csökkentve az eszközök értékét. A megnövekedett kockázatok jelentős pénzügyi veszteséghez vezetnek, és ennek eredményeképpen a kereskedők csődje.
A szavatoló tőke kiszámítása a kereskedő saját tőkéjének "rossz" eszközökkel való "megtisztítása" elvén alapul, amely problémamentesen "feltöltheti" az engedélyezett tőkét, vagy felhasználhatja további tőke felhalmozását. A szabályozói tőke az 1. csoportba tartozó tőke és a második tőke tőkére oszlik. Az első szint tőkéje változatlanabbnak tekinthető, ugyanúgy nem átruházható, újraelosztható, és teljes mértékben fedezi a jelenlegi veszteségeket. A második szint tőkéje kevésbé tartós, és a mérete változásokra alkalmas.
A szabályozó tőkét olyan relatív arányok kiszámítására használják, mint a szabályozói tőke megfelelősége és a tőkeáttételi arány (LR). Ezenkívül az első tőkeszükséglet megfelelőségének mutatóját számítják.
A számításhoz használt mutatók a megfelelőségét egy ilyen alak, mint a „súlyozott eszközök veszélyeztetett” (RWA). Az elv az építkezés - a leginkább likvid „jó” eszközök megoldható egy, az vesz a természetes érték, de mások számára - a kevésbé likvid, esetleg problémás eszközök arányai a rendszer, hogy növelje az eszközei. Kevesebb folyadékot és több „rossz” eszközökre - „lejárt követelések” van szorzóval a 2. Ennek érdekében előírások a szabályozási tőkekövetelmények és az alapvető tőke cég érdeklődik arányának növelése a „jó” eszközök és csökkenti a „rossz” eszközökre.
tőkeáttétel faktor (LR) nélkül számított korrekciós eszközök kockázatos tényező: az arány a szavatoló tőke a „korrigált” eszközök, mint korrigált eszközök - ez mind a társaság vagyonára mínusz a leglikvidebb. Ennek a mutatónak a alkalmazása lehetővé teszi a pénzügyi stabilitás értékelését szubjektív kockázatértékelés nélkül.
szavatoló tőke - az értékpapír-kereskedő foglalkozik kereskedője aktivitás - legalább 500 000 hrivnya, ügynöki tevékenység - nem kevesebb, mint egymillió hrivnya, a tevékenység a jegyzési és értékpapírok kezelése - legalább 7.000.000 hrivnya;
a szabályozói tőke megfelelősége - 8 százalék;
az első szintű tőke megfelelősége 4,5 százalék;
a tőkeáttételi arány 3 százalék;
abszolút likviditás együtthatója - 0,2.
Az értékpapír kereskedő teljesítménymutatója, ügynöki tevékenységet folytat, nem haladhatja meg a 30% -ot.
Az értékpapír kereskedő teljesítménymutatója, kereskedői tevékenységet folytat, nem haladhatja meg a 20-at.
Az értékpapír kereskedő teljesítménymutatója, jegyzési garanciát vállal. nem haladhatja meg a 40-et.